年化 16%，保本保息

我一直以为 16% 的固定收益理财产品是不可能存在的，就算存在也不是普通人能接触到的机会，可我显然太年轻了。

这类固收产品离我们很近，只可惜这一次我们站到了另一边——贡献收益的负债人。

周末有个读者后台给我留言

各种网贷 45 万，年收入 22 万，房贷、装修贷每月还要还 8000。各种借新还旧，负债率越来越高，越来越迷茫……

年收入 22 万，网贷 45 万，好像负担也还可以。但是再一看，房贷、装修贷每年还要还款 96000，凉了半截。

后来我找他要到了当前负债的全部信息，重新做了一张汇总表（征得本人同意，金额有细微处理过），下面这张图。

很多借贷平台标称的 万X 利率看起来很便宜，实际上是日利率。按照日复利计算，万4.5 的日利率，年化就有 16.2%。所有负债里面，微粒贷和京东金条的年化利率都达到了这个水平，简直太暴利了，而且合法合理。就算考虑违约情况，每年也稳赚 10+%，看得我有点怀疑人生。

年化 16.2% 牛逼到什么程度？等我实现财务自由 500 万本金的目标后，继续年化 17.85% 的回报，5 年后我就有 1000 万，10 年后 2200 万，20 年后、我 48 岁那会儿就实现了前首富的小目标。等我 60 岁的时候，我将手握 4.5 个亿。

最美好的资产是永远花不完，最可怕的负债是永远还不清。

我根据这位读者的反馈，计算了一下这些负债每年产生的总计利息，每年 4.3 万。

年 22 万的收入，扣掉还房贷就只剩了 12 万。人得活着，一年基本生活费得个 5 万，就剩不到 7 万了。反观所有负债，光每年产生的利息就 4.3 万。换句话说，一年还款额不到 4.3 万，这辈子钱都还不完。假如中间再有点意外，真的不敢想，放到个人破产制度还不完善的现在，这辈子就搭进去了。

而且上面的计算还是最理想的情况，可以自由支配还款进度。但现实是，很多网贷都是每月还本付息，还债负担远不止 4.5 万。所以才会有这位读者前面说的不断借新还旧，负债越来越高。

到了这一步，还本付息所需的现金流远高于个人自由现金流，为了还款再借新贷就会进入一个恶性循环，只会一步一步把自己逼近绝境。

假如是我，可能会选择一个近似刮骨疗伤的还款方法——集中火力把最高利率的微粒贷和金条都还清，至于其他利率相对较低的贷款，要么只还最低还款额，要么暂时停掉，宁可违约。等最高的还清了，再按照利率的高低一个个还清。

代价是未来几年都会上征信，但这是我能想到最快的解决方案，长痛不如短痛。借新还旧反而是最不可取的，利率只会越来越高。

希望能给这位读者一点参考，早日把负债还清，过上新生活。

写到这里也给大伙提个醒，对未来生活有点预期的读者，不要去碰网贷、不要去碰信用卡分期。稍微懂点理财知识真是能保命的。

也别以为这些高额负债离自己很远，我刚刚看了一下自己的信用卡条款，年化利率 19.94%，提现利率高达 22.90%。

PS：我自己从来不透支，也从来不签有息分期。这张卡为了全球免费使用就忍了。

……

写到最后我又开了个脑洞，有一定理财基础的小伙伴肯定知道，同样的年化收益，固定收益理财产品的收益率含金量要高于不保本不保收益的基金。

过去十多年，中国公募基金行业虽然实现了 17+% 的年化收益，但这个收益是在资本市场的巨幅波动中实现的，大亏 50% 还能一直拿住、吃到完整收益的，其实也没几个人。但假如是 17.85% 的固定收益率，还能保本保息稳定发放，那就不一样了。

我自己根据经验毛估估算了一下，论抢手程度，保本保收益投资实现 4% 收益率的机会远超浮动投资收益 10%。那网贷 16% 的固定收益率岂不是要媲美年化 40% 的基金投资，简直不敢想了，当年匹凸匹火成那样也容易理解了。